2023年，经济逐渐走出疫情阴霾，开启复苏之路。与此同时，国际局势的持续动荡，疫情对产供链的持久性负面影响等仍严重拖累复苏步伐。
随着2023年度财报的正式披露，仪器市场的竞争格局也迎来了新一轮的“大洗牌”。各大上市仪器公司市值在资本的浪潮中起伏不定，有的在市场遇冷的情况下稳中有升，有的则在收并购中“节节败退”。基于各大仪器上市公司在2024年5月7日的市场资本总额，仪器信息网编辑制作2024上市仪器公司市值TOP25排行榜。via.仪器信息网近年来国产科学仪器企业发展势头强劲，在许多方面已经可以与进口品牌同台竞技。在市值这个层面，国产企业居于何位？此次特别将国产仪器企业纳入统计范围，并进行了全面评估与排名，以下是前25名的排名结果：该排名主要依据各公司2024年5月7日的市值总额(每股的市场价格×发行总股数)，其中非美国上市公司的数据均按汇率转换为美元。via.仪器信网
2024年市值top25中，梅特勒-托利多、沃特世、Illumina、赛多利斯、卡尔蔡司、凯杰、岛津和日本电子等8家公司均遭遇了市值负增长，且其中4家企业的市值跌幅超过了10%。基因测序领域的Illumina市值跌幅竟超过50%，创下了榜单的跌幅纪录。与2022年市值相比，赛默飞、丹纳赫、安捷伦、阿美特克、赛莱默、伯乐、生物梅里埃、布鲁克、帝肯和思百吉等公司均实现了市值增长。值得关注的是，此次榜单还有5家中国企业入榜，分别是：迈瑞医疗、舜宇光学、安图生物、高德红外和华大智造。via.仪器信息网
从整个榜单来看，目前科学仪器市场仍以美国和欧洲的企业为主导。但是近两年来，我国出现了一批实力雄厚的科学仪器企业，它们在国际市场上展现出了强大的竞争力。其中，迈瑞医疗以高达498.9亿美元的市值，荣登榜单季军。2023年，迈瑞医疗实现营业收入349.32亿元，同比增长15.04%；实现净利润115.82亿元，同比增长20.56%，这也是迈瑞医疗归母净利润突破百亿。迈瑞医疗近年来将体外诊断业务作为其发展的重点之一，其产品线十分广泛，涵盖了流式细胞仪、化学发光免疫分析仪、生化分析仪及相关试剂等多个关键领域。2023年，迈瑞医疗又以1.15亿欧元的对价，收购了德国DiaSys（德赛诊断）的75%股权，进一步拓展了在海外市场的影响力。年报显示，在海外市场，2023年迈瑞医疗体外诊断业务的收入增速超过30%。无论是从2023年的业绩表现还是从市值情况上来看，迈瑞医疗均稳居行业的“一哥”之位。以科学仪器版块来论，迈瑞的仪器业务收入也超出124亿元。via.仪器信息网
除迈瑞医疗外，舜宇光学和安图生物也分别以59.13亿美元和45.32亿美元的市值强势跻身TOP25榜单，分别位列第20和第22位。此外，高德红外的市值达到了41.26亿美元，华大智造也拥有33.94亿美元的市值，在科学仪器市场上崭露头角。
回想两年前，Illumina还稳坐榜单季军的位置，经过2年时间，已被身后一位的安捷伦甩出4个身位。Illumina市值在疫情期间大幅上涨，特别是在2020年市值已经突破500亿美元。Illumina市值增长的背后，一方面是市场对基因测序应用前景以及该公司产品线的高度看好，另一方面则是疫情期间基因测序技术的市场需求激增，让Illumina作为行业的受益良多。然而，在2022年5月，美国特拉华洲判定Illumina对华大智造的双色测序技术侵权，因此Illumina被判向华大智造赔偿3.34亿美元，这一举是造成Illumina业绩当年亏损及当年市值缩水37%原因之一。同时，Illumina在以80亿美元的价格收购液体活检明星公司Grail后，还引发了与反垄断监管机构和投资者Carl Icahn的法律纠纷。2023年12月，Illumina决定再次将Grail剥离。via.仪器信息网从市场竞争角度看，Illumina正遭遇较以往更加激烈的市场竞争。尤其是以华大智造为代表的中国企业，正在抢夺Illumina的市场。根据某调研机构披露的数据，2022年中国新增基因测序设备销售Illumina已被华大智造反超，Illumina是37.3%，而华大智造是39%。
如今，随着公司内部动荡、业绩大幅下调和资金短缺等问题接踵而至，Illumina今年不得不宣布裁员并关闭部分运营场地。资本市场的表现也令人堪忧，市值与2022年相比已蒸发了一半，目前仅剩180多亿美元。
看完跌，再来看涨，赛莱默的市值表现尤为亮眼，与两年前相比增长了119.9%。据悉，赛莱默在2023年全年总收入达到74亿美元，同比增长33%，其中有机增长为12%，展现出了其强劲的增长势头。去年，赛莱默还成功以75亿美元的全交易收购了懿华水处理（Evoqua Water Technologies Corp.），此举使赛莱默成为水务二大企业，水务设备大供应商，不仅加强了其在水处理领域的技术实力，也为公司带来了新的增长机遇。除此之外，在水资源保护意识日益增强的背景下，各国对水资源投资的趋势在不断加大。赛莱默作为拥有完整水资源解决方案体系的公司，市值也随之大涨。via.仪器信息网
在各大仪器公司对中国市场业绩不如预期而绞尽脑汁时，赛莱默却在中国市场表现出了非凡的竞争力，取得了一系列成绩：赛莱默苏州工厂在不到一年的时间内投资扩建了2000平方米，全新的中国研发中心“赛莱默中国水科技创智空间”已经投入运营。今年， 赛莱默计划在中国地区加大投资，积极参与太阳能和锂电池等新能源市场的开发和建设。
赛默飞市值高达2189亿美元，丹纳赫和迈瑞医疗二和第三，市值分别为1832亿美元、498.9亿美元，迈瑞医疗、安捷伦、阿美特克、赛莱默、梅特勒-托利多、沃特世、Illumina、赛多利斯进入，依次4-10名。前三名企业总市值达4519.6亿美元，是排行榜4-25名市值总和的1.38倍。via.仪器信息网从2016年，赛默飞收购Affymetrix与FEI之后，市值一举突破600亿美元，反超丹纳赫稳坐仪器市场中最贵的公司。近年来，赛默飞和丹纳赫市值稳健增长，依旧保持冠亚军宝座。过去两里赛默飞与丹纳赫都发起过多起大型仪器并购案（2023年并购盘点），依靠并购和持续的研发投入在蛋白质组学、临床等多个领域构筑了宽阔的护城河。安捷伦2023年收入68.3亿美元，与去年基本持平，核心收入同比增长1.5%。尽管生命科学与应用市场面临着业绩下滑和诸多挑战，但CrossLab集团和诊断和基因组学集团则表现出了增长势头。
